济安金信杨健:自上而下的大类资产配置具备两层逻辑

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2019年8月17日,在第二届吉安五星基金“星团”颁奖典礼上,金鑫基金评估中心董事长杨健出席了会议并就“0x9A8B”做了主题演讲。

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一般来说,杨健表示,“自上而下”的资产配置包括两层逻辑:第一,根据股票,债券,商品,现金和其他资产的风险和预期收益来确定各类投资的比例资金,然后通过类别内的多维指数筛选,选择最佳基金来选择目标,并建立FOF投资组合。

另一方面,“自下而上”是基于三个级别的优秀基金,基金公司和基金经理,可以获得可行的资金收集。在合规管理和基础资产配置风险控制的双重约束下,选择FOF基金产品的一些评价指标作为多目标函数,分配资金以满足基金资产的需求。具有特征的帕累托基金投资组合。

杨健介绍,吉安金鑫拥有完全独立的基金评估理论体系,评级基金产品,基金公司和基金管理人(内部)。对于基金评级,吉安金鑫遵循以下四个基本原则:第一,重视严格的合规规则和基金产品的合规性;第二,坚持在严格分类的基础上进行类别内评级;三是采用类似基金的分级,综合,综合评价体系;第四,根据基金类型。适当引导价值投资的概念。

王艳